8月14日早上8點(diǎn)，一批互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)人士開(kāi)始參觀北京海淀區(qū)的中關(guān)村互聯(lián)網(wǎng)金融中心和京西創(chuàng)業(yè)工社。許多參觀者都是從上海、杭州、深圳等地過(guò)來(lái)，他們一方面是來(lái)聽(tīng)政府在互聯(lián)網(wǎng)金融方面有哪些創(chuàng)業(yè)扶持政策，另一方面是尋找創(chuàng)業(yè)、合作的機(jī)會(huì)。

就在前一天的8月13日，互聯(lián)網(wǎng)金融峰會(huì)成為2013年互聯(lián)網(wǎng)大會(huì)最火爆的論壇。整個(gè)會(huì)場(chǎng)爆滿，來(lái)自“互聯(lián)網(wǎng)金融千人會(huì)”的與會(huì)者就超過(guò)300人。

這是一個(gè)被稱為互聯(lián)網(wǎng)金融“混搭”時(shí)代，背后是互聯(lián)網(wǎng)和金融業(yè)的互相滲透�；ヂ�(lián)網(wǎng)金融的火熱也引起了監(jiān)管部門的關(guān)注。此前，相關(guān)監(jiān)管部門表示，在合法、合理的情況下，鼓勵(lì)互聯(lián)網(wǎng)金融的創(chuàng)新，肯定互聯(lián)網(wǎng)金融的作用。

“互聯(lián)網(wǎng)金融應(yīng)該是廣義金融的一部分。”央行副行長(zhǎng)劉士余認(rèn)為，傳統(tǒng)金融與互聯(lián)網(wǎng)金融已經(jīng)形成了相互博弈、相互促進(jìn)、共同發(fā)展的態(tài)勢(shì)。

中國(guó)投資有限責(zé)任公司副總經(jīng)理謝平則預(yù)測(cè)，互聯(lián)網(wǎng)金融有可能成為跟現(xiàn)在的商業(yè)銀行和證券市場(chǎng)兩種金融模式并列的第三種融資模式。

未來(lái)不止三種形態(tài)

“最近還有一批（第三方支付）牌照要發(fā)出來(lái)了。”在8月13日的演講中，劉士余表示，互聯(lián)網(wǎng)支付現(xiàn)在的總量大約是6萬(wàn)億，大概占到整個(gè)支付的0.5%。雖然規(guī)模還小，但是其互聯(lián)網(wǎng)的長(zhǎng)尾特性明顯，未來(lái)還會(huì)繼續(xù)向前走。

在劉士余看來(lái)，現(xiàn)在互聯(lián)網(wǎng)金融已經(jīng)出現(xiàn)3種形態(tài)：互聯(lián)網(wǎng)支付、P2P和眾籌融資。而圍繞著這三種形態(tài)已經(jīng)出現(xiàn)了不少創(chuàng)新，比如，支付寶的余額寶。此外，證券、保險(xiǎn)、理財(cái)也推出了新型的基于互聯(lián)網(wǎng)業(yè)態(tài)的產(chǎn)品，未來(lái)這些創(chuàng)新會(huì)呈現(xiàn)出勃勃生機(jī)。

目前，第三方支付的牌照一共是250家，其中有150多家是預(yù)付卡，從事互聯(lián)網(wǎng)支付的企業(yè)不到100家。但是，正是這些100家創(chuàng)新企業(yè)，帶來(lái)了互聯(lián)網(wǎng)金融的第一波生機(jī)。

今年6月，支付寶與天弘基金共同推出余額寶，在購(gòu)買流程、用戶體驗(yàn)等方面都有諸多創(chuàng)新。于是，諸如活期寶、現(xiàn)金寶等相類似的理財(cái)產(chǎn)品都開(kāi)始受到大規(guī)模追捧，史玉柱更是借機(jī)推出全額寶。據(jù)記者了解，天天基金網(wǎng)、數(shù)米基金網(wǎng)、銅板街等企業(yè)也將會(huì)借著余額寶的火熱，推出自己的多種理財(cái)產(chǎn)品。

P2P網(wǎng)貸行業(yè)發(fā)展至今有6年時(shí)間，整體市場(chǎng)規(guī)模在200億元左右。從積極面來(lái)看，P2P對(duì)補(bǔ)充現(xiàn)有的金融結(jié)構(gòu)，放活經(jīng)濟(jì)有很好的作用。翼龍貸CEO王思聰告訴記者，其平臺(tái)上90%以上的借款人是個(gè)人與小微企業(yè)，主要用于個(gè)人消費(fèi)與企業(yè)經(jīng)營(yíng)的周轉(zhuǎn)。

陸金所助理總經(jīng)理黃黎明告訴記者，陸金所平臺(tái)上，借款人往往是北、上、廣、深等一線城市，而貸款人往往是民營(yíng)經(jīng)濟(jì)比較活躍的省會(huì)城市，以及其他二線城市。比如，浙江臺(tái)州、安徽合肥的貸款人就比較多。

本報(bào)記者采訪過(guò)多位互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的高管、專家，他們一致認(rèn)為，未來(lái)，互聯(lián)網(wǎng)與金融的碰撞會(huì)誕生很多新的形態(tài)，遠(yuǎn)不止現(xiàn)在看到的3種。

與我國(guó)傳統(tǒng)金融業(yè)往往服務(wù)于大企業(yè)為主不同，互聯(lián)網(wǎng)金融的機(jī)會(huì)在于普惠金融。謝平認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)金融是更民主化、更大眾化的金融模式，未來(lái)，互聯(lián)網(wǎng)金融將會(huì)變得更簡(jiǎn)單，普通百姓也能夠創(chuàng)新出新的產(chǎn)品。

“現(xiàn)在覺(jué)得金融很深?yuàn)W、有復(fù)雜的模型和定價(jià)方式，未來(lái)這些東西都有可能軟件化、固定化。只要你在網(wǎng)上下載一個(gè)東西，風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)就出來(lái)了，這是互聯(lián)網(wǎng)金融獨(dú)特的地方。”謝平認(rèn)為，所有的金融產(chǎn)品都是不同數(shù)據(jù)的組合，這些數(shù)據(jù)都可以通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)來(lái)處理。

建自律降風(fēng)險(xiǎn)

互聯(lián)網(wǎng)金融快速發(fā)展中，也存在不少問(wèn)題，其中以P2P網(wǎng)貸平臺(tái)比較突出。近年來(lái)，層出不窮的P2P網(wǎng)貸倒閉、高違約、高風(fēng)險(xiǎn)，以及涉足線下，建立資金池給P2P帶來(lái)風(fēng)險(xiǎn)。

目前，P2P網(wǎng)貸還處于監(jiān)管真空，屬于“三無(wú)人員”。由于互聯(lián)網(wǎng)不受時(shí)空的限制，規(guī)模效應(yīng)明顯，P2P網(wǎng)貸一旦出事可能波及面甚廣。

這次金融峰會(huì)上，劉士余給P2P定了一個(gè)調(diào)。他認(rèn)為，P2P是一個(gè)純粹的平臺(tái)，不能涉足線下。如果一家P2P自稱是平臺(tái)，但更多的是線下業(yè)務(wù)，就是偷換概念，就會(huì)演變成資金池，然后結(jié)構(gòu)、信譽(yù)都會(huì)受到影響，出現(xiàn)影子銀行。“有兩個(gè)底線不能碰，非法吸收公共存款和非法集資。”

中央財(cái)經(jīng)大學(xué)金融法研究所所長(zhǎng)黃震認(rèn)為，為了避免金融風(fēng)險(xiǎn)，網(wǎng)貸公司一定要專注做平臺(tái)，堅(jiān)持不非法集資、不直接放貸、不提供擔(dān)保。

為了促進(jìn)行業(yè)的健康發(fā)展，一些第三方機(jī)構(gòu)也在做一些有意義的事情。在金融峰會(huì)上，互聯(lián)網(wǎng)金融千人會(huì)（IFC1000）發(fā)布了《互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)自律公約》。諸如翼龍貸、融360、好貸網(wǎng)等60余家互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)紛紛簽約并表示，企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)將嚴(yán)格遵守公約，不觸及金融底線。

此外，不少P2P網(wǎng)貸企業(yè)認(rèn)為，可以通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)的技術(shù)手段來(lái)控制風(fēng)險(xiǎn)。陸金所相關(guān)負(fù)責(zé)人告訴記者，目前，陸金所有一個(gè)從美國(guó)引進(jìn)的風(fēng)險(xiǎn)技術(shù)團(tuán)隊(duì)，將貸款申請(qǐng)人的一些信息輸入，然后以統(tǒng)計(jì)學(xué)、大數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)做分析，降低風(fēng)險(xiǎn)。

謝平認(rèn)為，P2P貸款的核心價(jià)值在于將海量用戶之間的信息不對(duì)稱消除掉，使信用風(fēng)險(xiǎn)減少到無(wú)窮小。他表示，現(xiàn)在的風(fēng)險(xiǎn)、詐騙、非法集資、違約，都是基于數(shù)據(jù)和風(fēng)險(xiǎn)不對(duì)稱。大數(shù)據(jù)時(shí)代，這些問(wèn)題都可以解決。

黃黎明也多次呼吁，希望號(hào)召整個(gè)P2P網(wǎng)貸界合作，建立一個(gè)內(nèi)部共享的征信信息平臺(tái)。比如，可以共享貸款人的部分信息，可以成立第三方的互聯(lián)網(wǎng)征信中心，利用新型的互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和信息來(lái)建立適用于P2P的數(shù)據(jù)庫(kù)。